핵심 수치 (연결 기준)
| 항목 | 금액 (백만원) | 전년 대비 |
|---|---|---|
| 매출 | 310,237 | -6.0% |
| 영업이익 | 15,717 | +3.2% |
| 순이익 | 10,152 | -35.4% |
| 영업이익률 | 5.1% | +0.4%p |
별도(지배회사 단독) 기준: 매출 9,796백만원, 영업손실 11,285백만원, 순손실 11,801백만원 — 5년 연속 별도 적자 지속.
주목할 변화
- 사내이사 강원형이 2025년 2월 20일 일신상의 사유로 대표이사직에서 사임하고, 이민형이 2025년 3월 21일 정기주주총회에서 신규 대표이사로 선임됨(강원형은 최대주주 지위 및 해외 종속회사 대표이사직은 유지)
- 종속회사 (주)엔피디가 2025년 5월 (주)캐프로 상호 변경(흡수합병 후)
- 본사 소재지가 2025년 11월 안산시 단원구에서 경기도 화성시 마도면으로 이전
- 신용등급 하락: 2025-01 bbb- → 2025-12 bb+ (한국기업데이터)
- 감사인 교체: 전기(대현회계법인) → 당기(정진세림회계법인)
사업 부문별 요약
- 폴리우레탄폼시트부문: 매출 15,036백만원(5%), 휴대폰·OLED용 충격흡수 가스켓 소재 “NANOCELL”
- SMT부문: 매출 151,601백만원(49%), 스마트폰용 FPCA(Main·TSP) 제조, 삼성디스플레이 1차 협력업체
- 와이퍼부문: 매출 143,601백만원(46%), 자동차용 와이퍼블레이드(일반·플랫·하이브리드), 미국 등 해외 수출비중 90% 이상, 국내 1위·세계 5위권
가이던스 및 전망
- SMT부문: OLED 패널 시장 확대(플렉시블·폴더블) 및 삼성디스플레이 동반성장 기대
- 와이퍼부문: 북미 애프터마켓 연평균 5.6% 성장 전망에 따른 지속 성장 기대
리스크 요인
- 지배회사 별도 실적 지속 적자(최근 5년), 연결 실적은 종속회사 (주)캐프 의존도 높음
- 신용등급 하락 추세(bbb+→bbb-→bb+)
- SMT부문 고객 집중도(삼성디스플레이·삼성전자 등)
- 원재료(폴리올·FPCB·IC·철판 등) 가격 변동 및 환율 리스크
Citations
- 원본:
source_documents/AnnualReport_MD/S&K폴리텍-사업보고서-2025.12.md - 기업 페이지