핵심 수치
(연결 기준, 단위: 백만원)
| 구분 | 제25기(2025) | 제24기(2024) | 제23기(2023) |
|---|---|---|---|
| 매출액 | 220,195 | 174,480 | 140,222 |
| 영업이익 | 60,054 | 44,784 | 10,737 |
| 당기순이익 | 56,343 | 54,899 | 13,583 |
| 자산총계 | 622,420 | 582,883 | 541,813 |
| 자본총계 | 537,261 | 523,142 | 473,453 |
| 기본주당이익(원) | 2,743 | 2,671 | 749 |
주1) 요약재무정보 상 매출액(220,195백만원)은 회사간 내부거래 제외 후 연결 기준. 사업부문별 매출 합산액(305,513백만원)은 내부거래 제외 전 수치. 주2) 연결대상 종속회사(기말): ISC International, INC.(80%), ISC VINA MANUFACTURING(100%), Tech Dream Co., Ltd(100%), 아이세미(주)(2025년 10월 흡수합병 소멸), (주)아이티엠티시(2025년 4월 흡수합병 소멸).
주목할 변화
- AI 반도체 테스트 소켓 수요 급증으로 매출·영업이익 모두 전년 대비 큰 폭 성장(매출 +26.2%, 영업이익 +34.1%). AI 매출 비중이 2023년 9% → 2024년 40% → 2025년 68%로 급상승.
- 장비소재 사업 신규 진출: 2025년 2분기 아이세미(주)·Tech Dream Co., Limited를 지분 인수(총 413억원)하여 하이스피드 번인 테스터, 모듈 테스터, EFEM, HBM/DRAM 세정 케미컬, PCB 중개사업에 진출. AI·HBM 반도체 테스트 플랫폼 확보 전략의 일환.
- 계열사 구조조정: 2025년 4월 (주)아이티엠티시 흡수합병, 5월 SMATECH 매각, 7월 ISC Japan R&D Center 청산, 10월 아이세미(주) 흡수합병 — 연결대상 종속회사가 기초 5개사에서 기말 3개사로 단순화.
- 최대주주 지분 확대: 2026년 3월 5일 최대주주 에스케이씨(주)가 헬리오스 제8호 사모투자 합자회사 보유주식 콜옵션 행사로 734,490주 추가 취득 — 지분율 45.03% → 48.5%(보고서 제출일 기준).
- 하이엔드 메모리 테스트 소켓 점유율: 글로벌 메모리 고객사 3사 내 75
80% (2026년 8085% 전망).
사업 부문별 요약
| 사업부문 | 2025년 매출액 | 2025년 영업이익 | 2024년 매출액 | 2024년 영업이익 |
|---|---|---|---|---|
| 제조(ISC, ISC VINA) | 293,156 | 56,889 | 305,141 | 43,731 |
| 중개(ISC International, Tech Dream) | 12,357 | 3,423 | 5,077 | 985 |
| 계(내부거래 제외 전) | 305,513 | 60,312 | 310,218 | 44,716 |
제품별로는 실리콘 러버 테스트소켓(iSC, 매출의 약 80%, 글로벌 점유율 90%), 번인 테스트소켓(iSB), 포고 소켓(iSP), 테스트 솔루션(iSTCU), 신규 장비소재(모듈테스터·하이스피드 번인테스터·EFEM·케미컬·PCB)로 구성.
가이던스 및 전망
- 2026년 글로벌 테스트 소켓 시장 전년 대비 10% 성장 전망. 범용 메모리 소켓은 1분기까지 부진하다 2분기부터 회복, 비메모리는 견조한 성장 지속 전망.
- 비메모리 소켓(R&D·양산) 2025년 대비 30% 이상 성장 전망, ASIC 부문 뚜렷한 성장세 예상.
- 차량용 반도체 테스트소켓 매출 비중은 2026년부터 개선 전망.
- 장비소재 사업은 캡티브 고객사 신규 팹 증설에 맞춰 매출 업사이드 기대.
리스크 요인
- 환위험: 매출·매입의 상당 부분이 외화(USD) 거래로, 환율 10% 변동 시 자본에 약 46억원(당기말 기준) 영향.
- 소송: (주)한화 상대 공사대금 청구 소송(7,402백만원, 1심 진행 중), (주)토모테크 상대 사업권대금 청구 소송(2,001백만원, 2026년 2월 확정 판결로 18.3억원 지급 완료).
- 고객 집중도: 글로벌 메모리 IDM 3사, 북미 CPU/GPU/모바일 SoC 팹리스 등 소수 VIP 고객사에 대한 의존도가 높음(다만 전체 거래처는 약 300여개사로 분산).
- 최대주주(에스케이씨)의 재무 악화: SKC(주)는 2025년 연결 기준 영업손실 -3,050억원, 당기순손실 -7,194억원 기록.
Citations
- source_documents/AnnualReport_MD/ISC-사업보고서-2025.12.md — I. 회사의 개요, II. 사업의 내용, III. 재무에 관한 사항(요약재무정보), VII. 주주에 관한 사항, VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항, IX. 계열회사 등에 관한 사항, X. 대주주 등과의 거래내용, XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항